Aquí hay algunos consejos para diversificar su cartera de monedas criptográficas y protegerse del riesgo inherente al mundo criptográfico.

¿Es prudente diversificar las monedas criptográficas? Sobre todo, ¿se puede hacer? Todas estas son preguntas legítimas, dado el grado de riesgo que el comercio de divisas criptográficas plantea a los inversores. Sin embargo, la cuestión es más complicada de lo esperado, ya que el activo es particular y podría estar sujeto a una dinámica diferente en comparación con las monedas fiduciarias.

En este artículo discutiremos la diversificación de las carteras de divisas criptográficas y ofreceremos consejos concretos sobre cómo diversificar.

¿Por qué diversificar su cartera de monedas criptográficas?

La asociación entre el concepto de diversificación y el mundo de la moneda criptográfica dista mucho de ser evidente. Sin embargo, al menos a primera vista, la diversificación es una opción inteligente, incluso en lo que respecta a las monedas virtuales. Por eso es por lo que.

La principal ventaja de la diversificación. En realidad, cuando se trata de inversiones (especulativas o no), diversificar es siempre una buena elección. La razón es simple: la diversificación, si se hace bien, le permite protegerse de los riesgos inherentes a un mercado. En particular, los riesgos causados por la excesiva volatilidad, las presiones externas que hacen que los precios y las cotizaciones sean aún más impredecibles. Estos riesgos, que en el mundo de la criptografía monetaria alcanzan un tamaño extremo, y pueden generar consecuencias dramáticas para el operador. Por lo tanto, la diversificación de las cripto-divisas puede y debe hacerse. Lo importante es saber cómo hacerlo.

La cuestión de las correlaciones. En un análisis superficial, las cripto-divisas pueden parecer activos inadecuados para satisfacer las necesidades de diversificación. La condición necesaria para una diversificación digna de este nombre es la presencia de una correlación, tanto negativa como positiva, entre los activos. Ahora, desde este punto de vista, las monedas virtuales parecen ofrecer pocos asideros. Por otro lado, es el Bitcoin el que actúa como punto de referencia. Sin embargo, si se analiza el mercado en profundidad, se entiende cómo la dinámica de las correlaciones también involucra a la criptografía mundial, aunque no sea directa y no inmediatamente visible. También a partir de este criterio, por lo tanto, es necesario empezar.

Las criptocurrencias son varias. Otra condición para llevar a cabo una buena diversificación es la heterogeneidad del mercado. Una característica, esta, que pertenece a las monedas fiduciarias, ya que cada una de ellas se refiere a una determinada economía. También aquí, “visto desde fuera”, las cripto-divisas no parecen ser adecuadas para la diversificación. Y también en este caso es una ilusión, un efecto óptico. Por el contrario, el mundo de la criptografía es bastante heterogéneo, aunque las diferencias a menudo conciernen a la infraestructura tecnológica. Los criterios de diferenciación se discutirán en el siguiente párrafo.

El criterio de uso

Es fácil decir dinero criptográfico. En realidad, este término se refiere a activos que también son muy diferentes entre sí. En primer lugar, las diferencias se refieren al uso para el que se han diseñado las monedas virtuales o que, con el tiempo, han vencido. Desde este punto de vista, existen al menos tres “variantes”.

Reserva de valor. Algunas criptocurrencias se consideran meros instrumentos de inversión o reservas de valor (en los períodos en que manifiestan cierta estabilidad). Este es el caso de la moneda criptográfica más famosa, el Bitcoin. Se concibió como la moneda del futuro, es cierto, pero con el paso de los años ha madurado una dimensión radicalmente diferente, la del activo de inversión. Por otro lado, un activo capaz de crecer un 1000% en pocos años, y de producir en rallies extremos, no puede ser considerado de otra manera. Por supuesto, no puede actuar como medio de pago.

Vanguardia de la infraestructura. Algunas monedas criptográficas son importantes no sólo por el papel que desempeñan en las inversiones, sino también por lo que interpretan en términos de reservas de valor. Más bien, representan un punto de referencia desde el punto de vista tecnológico, ya que cuentan con una infraestructura de última generación, que podría servir de inspiración para la creación de redes o metodologías capaces de presumir de un uso externo, que va más allá de las simples inversiones. Este es el caso de Ethereum, que ha sido objeto de muchos titulares precisamente por la tecnología que lleva consigo. La misma categoría incluye NEO, EOS, Cardano y Tron.

Instrumento de pago. Por último, aquí están las criptocurrencies que las monedas están seriamente tan, o por lo menos se acercan. Estas criptocurrencias se caracterizan por una estabilidad superior a la media y por su integración (total o parcial) en los sistemas de pago. Este es el caso de Bitcoin Cash, XRP, Stellar, Monero y Dash, pero hay que decir que el camino hacia un uso concreto y generalizado como medio de pago es aún largo.

El criterio de difusión

Capitalización. Es quizás el criterio más importante, capaz de determinar una jerarquía real. La importancia de este criterio procede de la dinámica que implica una moneda criptográfica bien capitalizada, en comparación con una moneda poco capitalizada. Los primeros, por ejemplo, están relativamente protegidos de los riesgos de fallo del mercado, ya que cualquier intento de afectar de manera poco ortodoxa se ve frenado, o al menos mitigado en sus efectos, por la liquidez. En este momento, como muchos saben, la moneda criptográfica con mayor capitalización es el Bitcoin.

Comunidad de inversores. Este es también un criterio decisivo, también porque muestra de manera plástica el grado de difusión de una moneda criptográfica. Un activo muy extendido, es decir, que pertenece a un gran número de inversores, expresa una cierta solidez, que puede tener una correspondencia tanto en los elementos técnicos como en el factor tecnológico. También en este caso, la moneda criptográfica con mayor número de inversores es el Bitcoin. Por otro lado, fue la primera en tener una cierta difusión, y también sirve como punto de referencia.

Comunidad de desarrolladores. Este es un criterio fundamental para entender la capacidad de una divisa criptográfica de adaptarse a los estándares requeridos por el mercado, para poner fin a los problemas que puedan surgir durante los intercambios normales. En general, las comunidades de desarrolladores más grandes son aquellos proyectos que están a la vanguardia de la tecnología. Desde este punto de vista, Ethereum juega en pie de igualdad con Bitcoin, que por otro lado ha pasado por dos horquillas (síntoma de cierta vitalidad de la comunidad de desarrolladores).

Potencial. Es un criterio que a menudo se ignora, pero que puede ser muy útil para la diversificación. También porque proporciona pistas sobre el futuro de la moneda criptográfica. En general, para analizar el potencial es necesario comparar el estado actual con las características mencionadas en el Libro Blanco, siempre que se refieran, precisamente, a la implementación. Desde este punto de vista, son las monedas criptográficas más recientes las que tienen mayor potencial. En este caso, el Bitcoin cede.

Algunos consejos para diversificar las criptomonedas

Diversificar la cartera de divisas criptográficas es complicado. También porque es la clase de activos en general la que ofrece ideas muy especiales, y todavía presume de un cierto aura de misterio. Además, es bastante raro leer análisis calificados de cripto-divisas, tal vez realizados por instituciones de cierto peso. Por lo tanto, los comerciantes se ven obligados a adoptar un enfoque en todas las artesanías, o al menos en las costumbres, si quieren diversificarse con el conocimiento de las causas. Conocer los criterios de diferenciación del mundo de la criptografía es ciertamente un paso importante a dar, pero no es el único. Por el contrario, es bueno poner en marcha estrategias específicas, y eso apunta a la máxima protección posible.

Un consejo útil es dar un peso preponderante a las monedas criptográficas con mayor capitalización. Esto puede corresponder, en términos de liquidez, al 50-60%. Esto significa que la cartera es popular entre Bitcoin y Ethereum por más de la mitad de su peso. Bitcoin y Ethereum, además de ser las monedas criptográficas más populares, son también las más líquidas. El resto, es decir, el 40-50%, puede determinarse sobre la base de los criterios mencionados en los párrafos anteriores, asignando tal vez a cada moneda criptográfica restante un peso igual al 5-10%.

Ciertamente, la clase de criterios a los que se debe dar mayor peso en la determinación de la cartera está vinculada a los usos. De hecho, las criptocurrencias con usos diferentes y bien caracterizados son las que más escapan a la dinámica de la correlación positiva, y que se liberan del banchmarking impuesto por el Bitcoin.

El consejo principal, sin embargo, es actuar con la mayor precaución y dedicar el mayor tiempo posible a la composición. Es bueno repetirlo: no estamos frente a ningún activo, por lo que la información y el análisis se desperdician. Por el contrario, el mundo de la moneda criptográfica es un territorio inexplorado, lo que plantea muchas dificultades. Sin tener en cuenta el contexto cambiante, causado, por una parte, por el progreso tecnológico y, por otra, por la evolución del marco regulador. Por lo tanto, prepárate también para ajustar tu toma, para modificar tu portafolio actual. Una posición incómoda, dada la fase de incertidumbre que esta actividad crea, pero aún obligatoria si se quiere mantener un grado suficiente de protección frente al riesgo. En resumen, prepárense para estudiar y poner a prueba sus energías intelectuales.